Vzorom tohto komunitné zmýšľajúce finančné organizácie siaha až do 18. storočia v Anglicku, kde sa stavebné sporiteľne zhromažďujú peniaze od členov na financovanie výstavby domu pre každého člena [ ,,,0],zdroj: Encyclopedia Britannica]. Tento štýl financovania bývania rozšírila do Spojených štátov v roku 1831, kedy bol založený Oxford Provident Building Association Philadelphie. Podobné finančné inštitúcie, potom volal Stavebné sporiteľne (B & Ls), vyskočil v komunitách po celej krajine. Práca s malým počtom miestnych investorov, B & Ls zarábal peniaze výhradne prostredníctvom financovania hypoték
komunitnej zmýšľajúce benevolencia stavebných sporiteľní, aj keď všeobecne prospešné pre miestny rozvoj, nakoniec zlyhal .. B & L bankári väčšinou nerobil investície do nehnuteľností - to znamená, že úvery na bývanie - podľa toho, ako výnosné sa ich podniky bude. Bez zisky, aby prečkať búrku, výstavbe a úvery boli náchylné k zrúteniu počas slabej ekonomike, ako je napríklad veľkej hospodárskej krízy 1930. Mnoho B &. Sk zlyhal počas tohto obdobia
prezident Franklin D. Roosevelt bankové zákony čoskoro k strednej-1930 vytvoril federálnej agentúry regulovať bankové postupy v Spojených štátoch. Tieto agentúry zahŕňali Federal Deposit Insurance Corporation, ktorá poistený vkladateľovi účtoch v komerčných bankách (banku Everyman) a Federálne sporiteľné a úverové poisťovaciu spoločnosť, ktorá sa poistený na účty stavebných sporiteľní, teraz volal sporiteľní a úverových družstiev.
Ako môžete vidieť, S & Ls mal veľmi úzke obchodné zameranie na dlhú dobu - investície do nehnuteľností financované prostredníctvom sporiacich účtov. Ako 20. storočia sa vlieklo, jeden slabosť S & Ls sa ukázalo, - náchylnosť k rastu úrokových sadzieb
Rovnako ako iných bánk, S & Ls závisí na pôžičky od iných bánk na pokrytie nákladov na financovanie hypoték a. platenie úrokov z vkladových účtov. Ale, rovnako ako platiť úroky z úveru na bývanie, auto úver alebo kreditnej karty, banky platiť úroky z peňazí, ktoré požičať. Keď vzrastú úrokové sadzby - často kvôli inflácii - banky musieť platiť vyššie úroky z peňazí, ktoré si požičali. Tým sa znižuje zisky banky
Ďalej uvidíte, ako také úrokové túry prispel k neslávne S &. L krízy v roku 1980 a 1990
